牛犢子在劇場看著藍影妙趣橫生的魔術表演。特高課課長給虎頭幫幫主說明了意圖，想讓虎頭幫協助維持治安，但是虎頭幫幫主認為這樣有些不妥。日軍日寇在大街上到處都是，認為根本用不著虎頭幫的幫忙。

純子給特高課課長提議要大力鎮壓老百姓，但是高課課長不太同意，他認為要好好收買人手，如果把黃金寶收攏，可以大有用處。

牛犢子對藍影的表演拍手叫好，藍影邀請牛犢子下次看自己的新表演。但是藍影希望下次牛犢子不要再惹事打架了，她認為牛犢子是干大事的人，他答應了藍影。藍影給牛犢子變了一塊大洋請他喝茶。四姨太叫來了保鏢隊長，教訓了一頓。保鏢隊長看見黃一渤的傷勢要叫人去找打大少爺的人，被黃一渤制止了。

洪燕很納悶藍影為什么對牛犢子那么客氣，藍影認為多一事不如少一事。四姨太依舊咽不下去那口氣，她命令保鏢隊長時刻跟著黃一渤，不能有一點絲毫受傷。并一五一十向他匯報大少爺跟哪些人接觸。

漢奸隊長對藍影起了壞心思，他決定去找藍影。

牛犢子盯著一塊大洋看了老半天，他想起了藍影對自己說的話。牛犢子來到了劇場，看到了劉老板在外邊送陳登科。他上去詢問，劉老板說自己的劇場要大禍臨頭了。牛犢子準備幫助藍影，牛犢子給了藍影了一塊金條。讓藍影離開這里重新找一個地方開始生活，可是藍影卻拒絕了。藍影認為人大不了一死，但是牛犢子不會讓藍影死的。牛犢子在報紙上剪下了一張照片貼在了自己的本子上。牛犢子穿著西裝坐著黃包車來到了麗麗舞廳。

漢奸隊長找到了特高課課長，告訴了特高課課長大介死的晚上他們在一起。告訴了課長大介有一個朝思暮想的中國姑娘。

牛犢子被麗麗舞廳老板告知被包了場，可是牛犢子愿意出高一倍的價錢。可是老板告訴牛犢子包場的是日本人，不是錢的問題。牛犢子決定改在第二天。老板說給牛犢子打折。牛犢子要自己在場子里轉轉。

特高課課長拿著藍影的照片在想著什么，自己也被藍影的絕代美貌迷著了。純子提醒女人是魔鬼。

牛犢子在場子里面轉來轉去，四處張望著。忽然看到了二樓處的一個窗戶，他看到了一個舞女上了樓感覺有些奇怪，于是跟了上去。誰知道是藍影。藍影詢問牛犢子的來意。牛犢子不告知，藍影認為牛犢子跟蹤自己，牛犢子跟藍影開起了玩笑，藍影生氣走掉了。坐著黃包車去了劇場。牛犢子來到了一個地方注視著。

特高課課長讓純子換身漂亮的衣服，純子猜出了特高課課長要去大華劇場。

牛犢子帶了一束鮮花去了大華劇場，他麻煩劉老板把花送給藍影，劉老板準備接下，被黃一渤攔下，扔掉，黃一渤也捧了一束花要送給藍影。特高課課長在劇場聚精會神的看著藍影的表演。

牛犢子又開始了秘密行動。他爬上了舞廳的樓上。利用繩索到來那個窗口處，他看到了舞廳里日軍跳舞的場景。拿著搶瞄準。

藍影邀請特高課課長一起上臺表演，純子不同意，特高課課長上了臺。藍影讓特高課課長坐在了一把椅子上。把一個鐵圈套在了他的脖子上，然后把一把刀插進了他的脖子。鐵圈去掉之后，特高課課長毫發無損。

漢奸隊隊長叫了鐵彪來到劇場執行特殊任務。他大吵著對著上空打了一槍，并揚言要搜查出抗日分子。漢奸隊長讓藍影先回后邊休息，特高課課長在舞臺上背對著觀眾，陳登科吆喝著讓他轉身，他轉身后嚇了一跳。然后知趣的走了。洪燕在后臺吵嚷著陳登科是來搗亂的，藍影準備出去散心。

純子給趴在地上的課長按摩，課長嫌陳登科壞了自己的好心情。純子卻可以理解。

藍影來到了麗麗舞廳，所有人見到她之后都目瞪口呆。她找了一個地方坐了下來。川口就前去邀請她跳舞，藍影答應了他的邀請。牛犢子用搶瞄準了川口，可是發現了藍影。一曲結束。