偵緝隊因闖入法蘭西租界，兩方起了沖突。顧曼婷(李溪芮 飾)去找殷如豹，告訴他西尾早就得知他改名換姓，但是看中他的殷部隊，打算抓去日本做苦力。西尾釋放羅少卿(劉愷威 飾)，并向各報紙記者宣布羅少卿已歸順于日軍。

背負著漢奸罵名的羅少卿在大街上遭人圍攻，被盧亞蒙(張佳寧 飾)所救。渡邊進駐殷部隊，名義上為駐屯軍司令部聯絡官，實為監視殷部隊的一切軍務政務。殷如豹等人雖然恨得牙癢，但也無計可施。顧家興(毛毅 飾)向西尾再獻計，主動引誘抗團和共產黨的人上鉤。殷如豹和盧亞蒙計劃在日本人便衣的眼皮下劫走羅少卿，卻被賈齊帶著軍統的人搶了先。

郊外樹林，亞蒙與要被當作叛徒處決的羅少卿當面對質，賈齊處決了馬六，亞蒙卻無法對羅少卿下手。顧家興帶著偵緝隊的人趕來，混戰中，邵強帶人趕到，向亞蒙私下透露羅少卿是清白的。亞蒙將計就計，當著軍統的面設下陷阱，結果真正的內奸賈齊果然上當，被抓個現行。原來賈齊被抓后，受不住顧家興的酷刑，投敵叛變了。