密碼本不知所蹤胡秘書被逼迫

包文毓要徹查到底是誰走漏了江漢城要去南京的消息，派胡秘書過來做他的代表。江漢城和胡秘書密談，江漢城把自己和南京方面的聯系方式告訴了胡秘書，每天聯系三次，使用頻率9130千赫，代號永生。但是他沒有交出密碼本，計劃用一個月的時間來消滅新四軍。

錢之風(丁志誠 飾)通過分析知道，江漢城此前前來是為了建立重慶和南京的聯系，但他不知道電臺發報的密碼，只能求助于彩衣。

趙元初也想知道軍統的閉門計劃，便和烏老大合作，交換情報，把他安置在了錢之風在永明巷的住處。趙元初給他閉門計劃的信息，對方只需要在賣消息的時候，透露是蘇州站站長的消息即可。

江漢城被安置在一個偏遠的小屋子里，易守難攻，他要求不被任何人打擾，楊人杰(高冬平 飾)答應了。老譚這邊不知道電臺聯系的時間和頻率，無疑是大海撈針。

烏老大跟蹤發現了江漢城的住處，并且通過觀察，摸索出了發報時間分別為上午八點，下午兩點，晚上十點。

重慶與南京的密電往來全部通過江漢城收發中轉，電訊室突然報告，發現沉寂已久的共產黨電臺活動，并聯絡變更頻率。鄭伯鴻非常重視，立刻要求情報科配合電訊室全力搜索新頻率。最后卻發現頻率是自己人，于是將人喊了回來。

錢之風意外摸清了電臺頻率，但密碼本仍然沒有著落。重慶聯合南京企圖搞垮新四軍，所以老譚下達命令，不惜一切代價破解江漢城的密電。

趙元初和烏老大都沒有發現密碼本，烏老大企圖從胡秘書的女兒身上下手，胡秘書有個他非常寵愛的女兒，烏老大已經派人去南京找胡秘書的女兒去了，但是趙元初因為自己女兒的緣故，所以很不支持這種做法，最終他還是妥協了，要求帶胡秘書的女兒來的過程中，不能傷害她一根汗毛。

趙元初和烏老大聯手，弄暈了胡秘書，要他將手上每天交給包文毓的電文投遞到觀前街的郵箱里，否則他的女兒將性命難保。烏老大把胡秘書放到麻袋里，第二天一早把他扔到了路上。胡秘書被人救出來，趕緊去西沿村找江漢城，江漢城發現了胡秘書的異常，想要他說實話，但是胡秘書依舊沒有說實話。胡秘書走的時候，江漢城給他一封信，讓他交給鄭伯鴻，還告訴他不要看。

鄭伯鴻這邊很快就得到了胡秘書女兒失蹤的消息，臉色難看的召開了大會尋找解決辦法。

一個漢字對應四個數字，而江漢城不是一個超強記憶力的人，所以絕對不可能背下所有的密碼。錢之風只好求教于韓彩衣(原雨 飾)，韓彩衣讓錢之風給她弄一臺收報機，她試試能不能破譯那些密碼。第二天下班回來，錢之風就拿回了一臺收報機。