孟慶凡(于和偉 飾)舉槍將彈琴的人打死，他向胡萬全提出安排他們離開。謝庚楊(張志堅 飾)向陳司令(林達信 飾)匯報查詢日本奸細之事，他不千萬用粗暴的方式來尋找，陳司令只要結果，王昌平(王洛勇 飾)保證完成任務。孟慶凡知道胡萬全不會相信謊言計劃，他為沒查到線索向馬不茴致歉。王昌平讓謝庚楊不要胡來，在他行動前一定要匯報，王昌平安排馬天威給他做助手，謝庚楊還沒想到應對辦法。謊言小組申請的費用遲遲未批，謝庚楊給陳爾道(楊平友 飾)打去電話詢問。　　謝庚楊讓李正萱帶著名片和撥款單去取經費，胡萬全一直用金條在收買徐乙從電報局發報，發報后他將徐乙殺死在車內，然后沉尸江中。胡萬全請日本本部派助手過去，徐乙的失蹤讓謝庚楊判斷他已經死了，王昌平讓馬天威負責電報局來查找線索。謝庚楊懷疑那封電報是胡萬全發的，他想通過他找到國軍高層的內奸。　　胡萬全鼓動周圖海(許正廷 飾)將船開到長江下游，那樣會逼周家當漢奸，周圖海沒有同意。周圖海在車里回頭時見到謝庚楊，謝庚楊說徐乙有記日記的習慣，還向胡萬全問起今后的打算。周圖海安排吉慶號去重慶，并讓周少沖(張鷹 飾)跟著船一起離開，他將船運交給彭靜雯(邊瀟瀟 飾)來打理。　　周少沖想帶彭靜雯離開，周少沖因以前的勞軍之事讓周圖海很生氣，在胡萬全的勸說下周少沖同意離開。周圖海告訴彭靜雯說周少沖出事了要躲避一下，他將永遠大船業的賬本和公章交給彭靜雯。周少沖在江邊因涉嫌通日被馬天威帶人抓獲，他們暫時沒有抓獲胡萬全。謝庚楊和李正萱拿著相機在監視胡萬千，李正萱懷疑陳爾道進去是在傳遞情報，等胡萬全離開后李正萱進去將報紙拿走。　　日軍準備將偽鈔在武漢投放使用，陳爾道回去后看到小溫留下的信件，他沒想到胡萬全在家中等著。陳爾道發現撥款中的一個部門有問題，胡萬全其中利弊。胡萬全的行動在軍統的監視之中，謝庚楊擔保陳爾道不會是內奸，但陳菲提出異議，李正萱調查后發現胡萬全沒有泡澡的習慣。楊杰(謝震偉 飾)想和謝淑嫻(高冬雨 飾)一起回去領軍火，他保證能把她帶回來繼續打鬼子。周圖海將李正萱請到家中幫忙周少沖的事情，他拿出一箱金條交給李正萱。