三兄弟各為一方生死較量馮振山苦肉計負傷歸來

南山霸發現張連長并沒有死，上次在后山發現的血衣其實是雞血，南山霸猜測也許是謝金虎(李虹辰 飾)怕南山霸發現張連長逃跑，所以自己弄了雞血冒充，但換個角度想想，也許謝金虎真的跟游擊隊有瓜葛，穿山甲建議直接殺了謝金虎，葉紋龍(于洋 飾)的金庫只有謝金虎一個人知道，因此南山霸決定還是冒險留著謝金虎。

夏天海(張丹峰 飾)帶著馮雅琴(韓雪 飾)和一箱現金上山，南山霸開價是三百萬，但是馮家只能出一百萬，南山霸想要將馮雅琴留在做壓寨夫人。夏天海上山前，已經在山下埋伏了兩個中隊待命，如果他們沒有按時下山，保密局的人隨時都會沖上山來，馮雅琴又拿出一些珠寶首飾，開價兩百萬交換謝一航(袁弘 飾)，南山霸對山下的保密局中隊還是有些懼怕的，見著有臺階下，也不再為難他們。

夏天海帶著馮雅琴和謝一航下山，擔心南山霸反悔追殺，他們換了另外一條路走。南山霸一直記恨之前保密局派人暗殺他，這次指名要求夏天海上山來送贖金，就是為了殺掉夏天海，夏天海他們走沒多久，南山霸就派謝金虎帶人追殺。

謝金虎離開山寨之后跟手下分頭尋找夏天海，馮雅琴在山路上跌倒，撞傷了腦袋，飛鷹寨的山匪追殺過來，夏天海與他們發生槍戰，馮雅琴受到刺激，想起了車禍那天發生的事情，但是她沒有力氣繼續多想，就昏迷了。

謝一航和夏天海護著馮雅琴，在謝金虎的暗中幫助下，殺死了所有山匪，謝金虎和夏天海準備互相開槍，兩人都抱著一定殺死對方的心態，謝一航站在兩人之間，如果他們要殺死對方，就先殺死他，最后在謝一航的緩解和掩護下，勸走了謝金虎。

謝一航三人安全下山，夏天海追問謝一航上山的理由，謝一航解釋說是水警隊暗地里的一些軍火交易，想上山找個買家，結果卻被南山霸當成肉票。謝一航的話雖然半真半假，很容易讓人相信，但夏天海依然看出端倪，夏天海念及兄弟情和馮雅琴，并沒有深究，裝著相信了謝一航的理由。

謝一航之前讓吳隊長幫忙運的那批貨目前在南平，閩江碼頭突然戒嚴，那批貨可能過不來，馮振山和謝一航一起去南平親自處理，謝一航清楚馮振山是叛徒，但是目前能夠接觸到徐站長紫石英計劃線索的，唯有馮振山，所以他們不能暴露已經知道馮振山身份之事。

馮振山和謝一航剛到接頭點，馮振山被打傷了，看身手對方并不像特務，謝一航懷疑是誰雇傭的黑幫團伙。謝一航掩護著馮振山逃走，馮振山但系自己拖累謝一航，讓謝一航自己一個人逃，并把馮雅琴的余生托付給謝一航，謝一航不愿意丟下馮振山，背著他往碼頭逃走，殺手眼看就要追上他們，半路被樓上的狙擊手給擊斃，謝一航并沒看清是誰救了他們。

謝一航將昏迷的馮振山送回家，他們懷疑馮振山這次受傷，很可能是苦肉計，為了重新取得共黨信任。馮雅琴對謝一航舍命相救自己的父親很感激，謝一航追問馮雅琴是否想起車禍當天發生了什么，馮雅琴將謝一航關在門外不肯說，但馮雅琴的態度早已說明了一切，因為真相她自己也不肯相信。

穿山甲告訴謝金虎，南山霸看似無敵，但有一個致命的弱點就是怕鬼，因為南山霸殺了太多人，他擔心那些人的鬼魂找上門，所以在山上專門設了一個小房間，里面擺的全部都是死去人的牌位。

共產黨的勢力慢慢滲入福州，所有人都看出來，國民黨已經再無轉圜的余地了，但目前福州還是國民黨的地盤，保密局在福州大肆搜索共產黨人。

警備司令部的司令李紹榮手握重兵，他手里的第六軍團擁有大量美式武器，徐站長擔心李紹榮被共產黨游說反叛，于是派夏天海前去試探口風，李紹榮最看不上保密局那些陰暗的招數，所以對夏天海更加看不上，根本不想跟他說話。

李紹榮常常去小巴黎消遣，夏天海在小巴黎的每個房間都放有竊聽器，李紹榮的每句話都會被記錄，只要知道那批美式武器的下落，李紹榮對他們也就沒什么用了。

郭省長找了個小姨太，三姨太的地位不保，為了自保只能配合夏天海在小巴黎當眼線，另一方面暗中跟謝一航合作賺錢，賣消息給謝一航。